Risikoanlage

Was sind Risikoanlagen? Von Aktien bis Kryptowährungen vereinfacht

Wichtige Erkenntnisse

Ein Risikoanlage ist ein Vermögenswert, der ein gewisses Risiko birgt, meist aufgrund erheblicher Preisvolatilität.
Zu den üblichen Risikoanlagen gehören Aktien, Rohstoffe, Hochzinsanleihen, Immobilien und Währungen.
Die Volatilität dieser Anlagen bedeutet, dass sie das Portfolio eines Anlegers sowohl positiv als auch negativ stark beeinflussen können.
Risikoanlagen sind in der Regel besser für Anleger mit einer höheren Risikotoleranz geeignet, die höhere Renditen anstreben.
Das Verständnis von Risikoanlagen ist wichtig für ein effektives Portfoliomanagement und eine effektive Finanzstrategie.

Was ist eine Risikoanlage?

Eine Risikoanlage ist eine Investition mit hoher Preisvolatilität und Potenzial für hohe Renditen. Der Begriff Risikoanlage bezieht sich im Allgemeinen auf Aktien, Rohstoffe, Hochzinsanleihen, Immobilien und Währungen. Sie birgt das Potenzial sowohl für hohe Renditen als auch für erhebliche Verluste.

Im Bankenkontext bezeichnet eine Risikoanlage einen Vermögenswert, der sich im Besitz einer Bank oder eines Finanzinstituts befindet. Sein Wert kann aufgrund von Änderungen der Zinssätze, der Kreditqualität oder des Rückzahlungsrisikos schwanken. Der Begriff kann sich auch auf das Eigenkapital eines finanziell angeschlagenen oder nahezu zahlungsunfähigen Unternehmens beziehen, da die Ansprüche seiner Aktionäre hinter denen der Anleihegläubiger und anderer Kreditgeber des Unternehmens rangieren.

Wir erklären, wie diese Anlagen Ihre Anlagestrategie beeinflussen können.

Analyse von Risikoanlagen

Die Risikobereitschaft der Anleger schwankt im Laufe der Zeit erheblich. Der Zeitraum von 2003 bis 2007 war von einer enormen Risikobereitschaft geprägt, da die starke Nachfrage der Anleger die Preise der meisten Vermögenswerte mit überdurchschnittlichem Risiko in die Höhe trieb, darunter Rohstoffe, Schwellenländer, subprime hypothekenbesicherte Wertpapiere sowie Währungen von Rohstoffexporteuren wie Kanada und Australien.1 Die globale Rezession von 2008 bis 2009 löste eine massive Abneigung gegenüber Risikoanlagen aus, da Kapital in den typischen sicheren Hafen der US-Staatsanleihen floh.2

Seit März 2009, als die Schwankungen der Risikobereitschaft aufgrund globaler makroökonomischer Sorgen wie der europäischen Staatsverschuldung (2010 und 2011) und der US-Fiskalklippe (2012) deutlicher wurden,34 bezeichnen Marktbeobachter Zeiten, in denen Anleger eine erhebliche Risikobereitschaft für Risikoanlagen haben, als „Risk-on“-Phasen und Phasen der Risikoaversion als „Risk-off“-Phasen.

Auswirkungen von Risikoanlagen auf Ihr Portfolio

Ein Zeitraum des Anstiegs und anschließenden Wertverfalls einer unregulierten Kryptowährung ist ein weiteres Beispiel für eine Risikoanlage, die die für den Markt typischen Schwankungen durchläuft. Nachdem Kryptowährungen wie Bitcoin eine verstärkte Nutzung für Transaktionen, auch auf „Darknet“-Märkten, erfuhren, stieg ihr Wert rapide an. Traditionelle Finanzinstitute begannen bald, die zugrundeliegende Blockchain-Technologie zu erforschen, die Kryptowährungstransaktionen validiert, und die allgemeine Aufmerksamkeit für digitale Vermögenswerte nahm zu.

Frühe Investoren in Kryptowährungen erzielten exponentielle Gewinne, und andere Schatzsucher zogen nach, um durch Investitionen Vermögen aufzubauen, manchmal mit unterschiedlichem Verständnis der potenziellen Gefahren. Die Erwartung, schnelle Renditen auf ihre Investitionen zu sehen, zog weiterhin neue Anleger an, was als Hype oder „Overhype“ beschrieben wurde.

Eine Kombination von Faktoren, die Ende 2017 begann und sich bis 2018 fortsetzte, führte zu einem plötzlichen Wertverfall, der nicht nur die Gewinne, sondern den gesamten Wert einiger Investitionen in Kryptowährungen auslöschte.5

Ein Anstieg der Diskussionen über eine mögliche Regulierung von Kryptowährungen, gepaart mit Ängsten vor Überspekulation, trug zum Rückgang dieser Risikoanlage bei.

Bank of Canada. „A Brief Survey of Risk-Appetite Indexes,“ Seite 41. Zugriff am 28. Okt. 2021.

Boise State University. „Perceived and Realized Risk Tolerance: Changes During the 2008 Financial Crisis,“ Seite 266. Zugriff am 28. Okt. 2021.

Council on Foreign Relations. „The Eurozone in Crisis.“ Zugriff am 28. Okt. 2021.

Council on Foreign Relations. „What Is the Fiscal Cliff?“ Zugriff am 28. Okt. 2021.

Yahoo Finance. „Ethereum USD (ETH-USD).“ Zugriff am 28. Okt. 2021.

Handel

Handelsfähigkeiten

Risikomanagement