Vize-Fonds

Vice Fund: Was es bedeutet, wie es funktioniert, investieren

Was ist der Vice Fund?

Der Vice Global Fund, ehemals Vitium Fund, ist ein von USA Mutuals verwalteter Investmentfonds, der seine Investitionen auf Lasterindustrien konzentriert, die oft als sozial verantwortungslose Investitionen oder "Sündenaktien" gelten.

Bevor dieser Fonds aufgelegt wurde, war "Vice Fund" ein informeller Slang für jeden Fonds, der stark in verschiedene Sündenaktien investierte.

Der Vice Fund wurde am 23. Mai 2019 in Vitium Global Fund umbenannt.1

Der Fonds wurde am 4. August 2021 wieder in seinen ursprünglichen Namen Vice Fund umbenannt.2

Wichtige Erkenntnisse

Der Vice Global Fund, ehemals Vitium Fund genannt, ist ein von USA Mutuals verwalteter Investmentfonds, der seine Investitionen auf Lasterindustrien konzentriert, die oft als sozial verantwortungslose Investitionen oder "Sündenaktien" gelten.
Der Fonds investiert hauptsächlich in Aktien, die den Großteil ihrer Einnahmen aus der Alkohol-, Tabak-, Glücksspiel- und Verteidigungsindustrie erzielen.
Der Vice Fund wurde am 1. Oktober 2019 in Vitium Global Fund umbenannt und kehrte am 4. August 2021 zu seinem ursprünglichen Namen zurück.
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Den Vice Fund verstehen

Der Vice Fund investiert hauptsächlich in Aktien, die den Großteil ihrer Einnahmen aus der Alkohol-, Tabak-, Glücksspiel- und Verteidigungsindustrie erzielen. Dies umfasst Casinobetreiber, Hersteller von Glücksspielgeräten, Hersteller von Verteidigungsausrüstung, Alkoholproduzenten und Tabakproduzenten.

Der Fonds investiert sowohl in inländische als auch in ausländische Aktien, wobei seine Beteiligungen von Small-Cap- bis Mega-Cap-Unternehmen reichen. Er ist seit 2002 in Betrieb.3 Von Mai 2014 bis Oktober 2016 war der Fonds als Barrier Fund bekannt.45

Der Fonds sucht hochwertige Dividendenzahler in den Lasterindustrien und glaubt, dass diese Branchen erhebliche Eintrittsbarrieren aufweisen, die erfolgreiche Unternehmen zu einer Quelle zuverlässiger Aktienrenditen machen.

Der Fonds glaubt auch, dass seine Investitionen im Allgemeinen marktneutral sind, was bedeutet, dass sie sich sowohl in fallenden als auch in steigenden Märkten gut entwickeln, da die Nachfrage nach Gütern der Lasterindustrie über alle Marktzyklen hinweg stabil ist.

Der Fonds ist zudem breit international diversifiziert, was ihm hilft, eine breite Marktvolatilität zu vermeiden. Darüber hinaus legt er Wert auf dividendenzahlende Unternehmen mit positivem Cashflow, was Ausschüttungen an die Anleger ermöglicht.

Investieren in den Vice Fund

Der Vice Global Fund ist als offener Investmentfonds mit vier Anteilsklassen strukturiert. Seine Anteilsklassen umfassen A-, C- und Anlegeranteile sowie institutionelle Anteile. Die Verwaltungsgebühr beträgt 0,95 % bei jährlichen Gesamtbetriebskosten des Fonds zwischen 1,24 % und 2,24 % (Netto-Kostenquote).63

Der Fonds kann sowohl über Full-Service- als auch über Discount-Broker gehandelt werden. Seine institutionellen und Anlegerklassen erfordern keine Ausgabeaufschläge. A-Anteile berechnen einen Ausgabeaufschlag von 5,75 % und einen Rücknahmeabschlag von 1 % über Full-Service-Vermittler. Die C-Anteile berechnen nur einen bedingten aufgeschobenen Rücknahmeabschlag von 1 % in den 12 Monaten nach dem ursprünglichen Kauf.3

Der Fonds hat recht stetige jährliche Gesamtrenditen gemeldet, wobei Dividenden konsequent zur Gesamtrendite des Fonds beitragen. Zum 30. Juni 2022 hatte die Anlegerklasse eine annualisierte Fünf-Jahres-Rendite von 0,74 % und eine annualisierte Zehn-Jahres-Rendite von 6,79 %.3

Bis zum 30. Juni 2022 meldet es eine annualisierte Rendite seit Auflegung von 7,82 % gegenüber dem Benchmark von 8,32 % des MSCI All Country World Index.3 Zum 9. September 2022 beträgt die Dividendenrendite 0 %.6

Zum 9. September 2022 verfügte der Vice Global Fund über ein verwaltetes Gesamtvermögen von 79,2 Millionen US-Dollar.6 Zum 30. Juni 2022 gehörten zu den Top-Beteiligungen des Fonds Galaxy Entertainment, Northrop Grumman, Raytheon Technologies und Philip Morris International.3

U.S. Securities Exchange Commission. "Form N-CSRS: USA Mutuals Fund Semiannual Report 9-30-19."

USA Mutuals. "The Vice Fund (Symbol: VICEX) Goes Back to Its Roots."

USA Mutuals. "Vice Fund (Symbol: VICEX)."

U.S. Securities and Exchange Commission. "Certified Shareholder Report USA Mutuals: N-CSR-Certified Shareholder Report: USA Mutuals Funds Annual Report 3-31-14."

U.S. Securities and Exchange Commission. "Form 485BPOS USA Mutuals-485BPOS[Cover]-Post-Effective Amendment [Rule 485(b)]."

MutualFunds.com. "USA Mutuals Vice Investor."

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